【お金持ちの悩み】資産運用をするも「いつ売ればいい？」「手数料がわかりにくい…」を現役IFAが解決。お金持ちが運用をするときに「やっていること・やらないこと」3つ

【お金持ちの悩み】資産運用をするも「いつ売ればいい？」「手数料がわかりにくい…」を現役IFAが解決

「お金の悩みは、資産が増えれば消えていく」ーそう考えている方は少なくないかもしれません。ところが、証券会社やIFA（独立系ファイナンシャルアドバイザー）の現場で資産の多い方々と接していると、必ずしもそうとは言えない現実が見えてきます。むしろ、資産が増えるほど判断を迫られる場面そのものが増え、悩みは次々と形を変えて現れます。

なかでも多いのが、「利益確定のタイミング」と「手数料」をめぐる悩みです。今回はこの二つを中心に、資産と長く向き合ってきた人たちの「やっている運用・やらない運用」を、IFAの視点から整理していきましょう。

資産運用をしていても「いつ売ればいい？」「何にいくら取られている？」利益確定と手数料の悩み

「利益が出ているのはうれしいけれど、いつ売ればいいのかがわからない」。資産運用を続けている方から、よく聞かれる悩みです。

たとえば、保有している商品のの評価益が想定以上に膨らんでくると、今が利益確定のときなのか、もう少し待つべきなのか、判断に迷うものでしょう。「できるだけ価格が最高値のときに売りたい」とは多くの人が思うもの。過去に利益を確定した銘柄が、その後もぐんぐん値上がりするのを見て、「あのとき売らなければよかった…」と心が揺れることもあるでしょう。逆に、相場をみていると短期の売買で利益を狙いたくなる場面も出てきます。

もう一つ、手数料への不安も根強くあります。インデックス型とアクティブ型の投資信託は何が違うのか、自分は毎年どれだけの手数料を払っているのか。「いざ受け取るときには手数料が引かれていて、思っていた金額と差があった」そんな戸惑いも少なくありません。

さらに、昨今のような国際情勢の混乱で相場が荒れると、動くべきか待つべきか、判断はいっそう難しくなります。利益確定のタイミングと手数料。この二つは、運用を続けるほど重くのしかかってくる悩みなのです。

IFAの立場から見る悩みへの共通点とは？

IFAの立場からみると、これらの悩みに共通しているのは、「そのときの気分で判断してしまいがち」という点と「情報量が多すぎて迷いやすい」という点です。

利益確定も、相場が荒れたときの対応も、その時にくる情報量も多いため、あらかじめ基準がなければ値動きや感情に引きずられてしまいます。手数料についても、仕組みを知らないままでは、知らず知らずのうちにコストを負担し続けることになりかねません。

大切なのは、迷ってから考えるのではなく、落ち着いているうちに「自分のルール」を決めておくことだと考えられます。

菅原 美優

予め以下を考えて資産運用をするといいでしょう。

①何をもって利益確定とするのか

②相場が下がったときにどうするのか

③手数料を引いた後に実際いくら残るのか

この三つをはっきりさせておくだけで、判断のぶれは大きく減ります。次の章では、資産と長く向き合ってきた人たちが実践している、具体的な工夫をみていきましょう。