【住宅ローン】日銀の政策金利1.0%への引き上げ「どこまで上がる？」FPが解説する「変動から固定へ」借り換えの利点と注意点

本格的な夏の到来を感じる2026年7月中旬、金融市場では日本銀行が6月に決定した政策金利1.0%への引き上げが大きな話題となっています。これにより、10年以上続いた異次元の金融緩和策は本格的な調整局面に入り、私たちの生活に身近な住宅ローン金利も大きな転換点を迎えています。

筆者はファイナンシャルプランナー（FP）として、これまで多くのお客様から住宅ローンに関するご相談を受けてきました。中には「これだけ長く低金利が続いたのだから、今後も大きくは変わらないのでは」と楽観視される方もいらっしゃいましたが、状況は変わりつつあります。本記事では、最新のデータをもとに金利タイプの選択傾向や、固定金利へ借り換える際のメリット・デメリットを解説します。

日銀の政策金利1.0%への引き上げ「どこまで上がる？」

変動金利が連動する「政策金利」の推移

出所：国土交通省「住宅ローンの常識が変わる！？」リーフレット1/4

住宅ローンの計画において重要な動きとして、2026年6月に日本銀行が政策金利を1.0%へ引き上げることを決定しました。この利上げは、長期間維持されてきた超低金利の状況が、はっきりとした転換期に入ったことを示しています。

そもそも金融政策とは？基本的な仕組みを解説

日銀の金融政策

出所：J-FLEC（金融経済教育推進機構）「金融政策ってなにをするの？」2/4

• 景気が後退している局面：日銀が民間の金融機関から国債などを買い入れ、市場に資金を供給します。これにより金利の低下を促し、経済活動の活発化を目指します。
• 物価や賃金が上昇している局面（現在のような状況）：市場の過熱感を抑制するため、国債を売却して市場から資金を吸収します。そして、経済の基準となる「政策金利」を引き上げることで、全体のバランスを調整します。

今回、日本銀行が利上げの方針を明確にしたことで、私たちの住宅ローン金利、とりわけ変動金利の今後の動きに対して、より一層の注意が必要になってきたといえるでしょう。